Пресса о страховании, страховых компаниях и страховом рынке

РБК (RBC.ru), 15 июля 2025 г.

Как защитить бизнес от неплатежа: руководство по страхованию контрагентов

194 просмотра

Страхование дебиторской задолженности — это не дополнительная опция, а часть устойчивой системы управления рисками. Разбираемся, как и зачем его использовать

Ведя бизнес, невозможно исключить риски, связанные с партнерами. Даже самый добросовестный контрагент может в один момент оказаться в сложной финансовой ситуации — из-за падения спроса, сбоев в логистике, изменения рыночной конъюнктуры или неплатежей со стороны своих клиентов. При этом нередки и случаи умышленного уклонения от обязательств: преднамеренное затягивание сроков, фиктивное банкротство, отказ от оплаты при получении товаров или услуг.

Согласно данным Росстата (источник: fedstat), за период январь-апрель 2025 года совокупная дебиторская задолженность российских компаний достигла 120,7 трлн рублей, что на 9% выше аналогичного периода 2024 года. При этом просроченная дебиторская задолженность (ПДЗ) за тот же период 2025 года уже превысила 7 трлн рублей, увеличив долю ПДЗ в общем объеме дебиторской задолженности до 6%. Это отражает масштаб проблемы: компании все чаще вынуждены предоставлять отсрочки платежа и брать на себя кредитные риски, не имея полноценной системы защиты. Даже единичный случай неоплаты может нанести удар по ликвидности и запустить цепную реакцию: дефицит оборотных средств — задержка исполнения собственных обязательств — падение рейтинга надежности перед партнерами.

Что дает страхование дебиторской задолженности

Страхование дебиторской задолженности дает бизнесу гибкий и долгосрочный инструмент для управления кредитными рисками. Оно позволяет передать риск неплатежа на сторону страховой компании и получить поддержку на всех этапах, от оценки и регулярного мониторинга контрагента до урегулирования страхового случая.

Покрытие распространяется на два основных риска: длительный неплатеж контрагента и банкротство. Если случай признается страховым, компания получает компенсацию за реализованный убыток. При этом сам факт наличия полиса, как правило, уже дисциплинирует контрагента: зная о страховом контроле, он менее склонен к нарушению условий договора.

Этим инструментом активно пользуются производственные, торговые компании и дистрибьюторы:

- при работе как с малым, так и с крупным бизнесом;
- при выходе в новые регионы или на внешние рынки;
- при долгосрочных поставках с высокими суммами;
- при авансировании поставщиков, в том числе зарубежных.

Существуют и другие способы управления дебиторкой — например, факторинг и банковские гарантии. Первый позволяет «продать» дебиторскую задолженность и получить средства почти сразу, однако стоимость факторинговых услуг напрямую зависит от ключевой ставки и при текущем уровне достигает 25–30% годовых. Банковская гарантия — инструмент, при котором банк гарантирует оплату со стороны клиента, но и он имеет ограничения: точечное покрытие (непортфельный продукт), может потребоваться оформление залога и наличие открытого счета в банке, а также, несмотря на отсутствие прямой зависимости его стоимости от ключевой ставки, ценообразование этого инструмента все равно, как правило, привязано к «ключу».

На этом фоне страхование — более доступный и предсказуемый по затратам инструмент. Стоимость полиса обычно составляет от 0,1 до 0,5% от суммы торгового оборота на отсрочке в год. При этом страхование чаще адаптируется под специфику отрасли, объемы бизнеса и особенности работы с отсрочками.

Компании, использующие страхование дебиторской задолженности, реже сталкиваются с кассовыми разрывами, внеплановыми расходами и сокращением оборотов из-за неоплаты. Для малого и среднего бизнеса это способ сохранить операционную устойчивость, для крупного — элемент финансовой безопасности при масштабировании.

Как работает механизм на практике

Перед заключением договора страхования дебиторской задолженности страховая компания проводит детальный анализ контрагентов: изучает их историю, финансовую отчетность, наличие судебных исков и исполнительных производств, блокировку счетов, а также состояние отрасли и репутацию контрагента. Это позволяет получить первичную оценку состояния дебитора для принятия решения об установлении необходимого для клиента страхового покрытия.

Важно отметить, что мониторинг не прекращается и после заключения сделки. Страховая компания продолжает отслеживать состояние контрагента в течение всего периода действия договора, что дает дополнительный уровень контроля. Если обязательства не исполнены в срок и признан страховой случай, запускается процедура возмещения.

Как выбрать страховую программу

Первый шаг — определить цель: инструмент нужен для управления кредитными рисками или важно, чтобы он также выполнял вспомогательную функцию по наращиванию объемов продаж? Далее необходимо определить, от каких рисков (просрочка платежа или невозврат аванса) и какой перечень контрагентов нужно застраховать. После получения предварительных предложений от страховых компаний важно внимательно изучить предлагаемые условия, такие как, например:

- процент покрытия — насколько страховая компания готова удовлетворить запрашиваемые клиентом кредитные лимиты;

- размер страховой суммы — максимальный лимит возмещения, который страховщик будет готов выплатить по заявленным убыткам в течение страхового года;

- наличие дополнительных франшиз, которые могут повлиять в том числе на ценообразование полиса, однако условия их применения должны соответствовать бизнеса-процессам клиента и его потребностям;

- график работы страхового продукта — важно, чтобы клиент до старта программы разобрался, как именно работают важные периоды договора, их длительность и последовательность, а также в какие сроки важно уведомлять страховщика, чтобы не получить в последующем отказ в страховой выплате.

Также стоит обратить внимание на страховую компанию — ее опыт в этой сфере, наличие специализированных экспертов в команде, показатели сборов и выплат и иные качественные характеристики. Обращение к страховому брокеру поможет избежать ошибок при выборе и формировании страховой программы, а также позволит делегировать общение со страховыми компаниями и выторговывание лучших условий согласно сложившимся рыночным практикам профессиональному посреднику. Брокер поможет разобраться в тонкостях продукта и возможностях рынка, проведет предварительный кредитный анализ вашего портфеля и даст рекомендации, организует тендер и поможет грамотно сравнить предложения, согласует необходимые условия полиса для адаптации под задачи бизнеса, а позже будет защищать интересы клиента в период действия договора страхования.

С ростом числа банкротств и усложнением контрактов страхование все чаще рассматривается как необходимая мера. Особенно это актуально для тех, кто работает в конкурентной среде и вынужден предлагать отсрочку как условие сделки: гарантировать исполнение обязательств каждым партнером невозможно. Но можно заранее позаботиться о том, чтобы риски не повлияли критично на бизнес.

Мария ИВАНЕЕВА, директор по страхованию торговых кредитов ООО «Мэйнс Страховые брокеры и консультанты» 

Мария имеет опыт работы с клиентами из различных индустрий, включая крупнейшие холдинги фармацевтической, косметической, нефтегазовой и химической промышленности.

РБК Компании

В материале упоминаются: Персоны: Иванеева Мария Львовна

Ваше мнение об этом материале:

— Ваше имя
— Ваш email
— Тема

Ваш отзыв (заполняется обязательно):

Укажите код на картинке слева:

Установите трансляцию заголовков прессы на своем сайте

 Подробнее »

Получить код для трансляции заголовков прессы »