Пресса о страховании, страховых компаниях и страховом рынке

Казахстанский портал о страховании, 6 октября 2026 г.

США готовятся продлить систему страхования терроризма до 2034 года

125 просмотров

США приблизились к продлению государственной программы поддержки страхования террористических рисков еще на семь лет — до конца 2034 года. Сенат уже единогласно одобрил свою версию закона, Палата представителей также поддержала продление, однако различия между двумя вариантами еще предстоит согласовать.

Программа Terrorism Risk Insurance Program (TRIP), созданная после терактов 11 сентября 2001 года, представляет собой государственно-частную систему распределения особо крупных убытков. Она позволяет коммерческим страховщикам предоставлять покрытие терроризма, сохраняя федеральную поддержку на случай катастрофического события.

Действующая программа истекает 31 декабря 2027 года.

Как работает система

Государство не принимает террористический риск на себя с первого доллара убытка. Каждый страховщик сначала несет собственный убыток в размере 20% прямой заработанной премии предыдущего года по страховым классам, участвующим в программе.

Кроме того, совокупные застрахованные убытки отрасли от сертифицированных террористических актов должны превысить $200 млн, прежде чем федеральный механизм начнет производить выплаты.

После выполнения этих условий федеральное правительство компенсирует 80% убытков страховщика сверх его индивидуального удержания, а оставшиеся 20% продолжает нести сам страховщик.

Совокупный лимит программы составляет $100 млрд за календарный год.

Таким образом, TRIP фактически работает как государственная перестраховочная защита для событий, потенциальный размер которых слишком велик для обычного коммерческого рынка.

Палата представителей предлагает увеличить ответственность частного рынка

Главное различие между рассматриваемыми законопроектами касается условий признания события террористическим актом для целей программы.

Сейчас событие не может быть сертифицировано в рамках TRIA, если совокупные страховые убытки не превышают $5 млн.

Версия Палаты представителей сохраняет этот уровень до конца 2028 года, но с 2029 года предлагает увеличить его до $10 млн.

Это не означает, что государственные выплаты будут начинаться после достижения $10 млн убытков: для них по-прежнему существует значительно более высокий отраслевой порог.

Но изменение оставляет небольшие террористические события полностью внутри коммерческого страхового рынка.

AM Best считает, что дополнительная нагрузка будет распределяться неравномерно. Крупным национальным страховщикам с диверсифицированными портфелями и значительным капиталом будет проще удерживать дополнительный риск, тогда как небольшие и региональные компании могут почувствовать изменение значительно сильнее.

Для страховщиков важна концентрация риска

Терроризм отличается от большинства обычных страховых событий высокой концентрацией потенциального ущерба. Одно событие в крупном деловом центре может одновременно вызвать имущественные убытки, перерыв деятельности, требования по ответственности и выплаты по страхованию работников.

Поэтому даже компания с относительно небольшим портфелем терроризма может иметь значительную концентрацию риска в одном городе или объекте.

Именно наличие федеральной поддержки позволяет рынку сохранять емкость для таких концентраций.

Без нее страховщики могли бы существенно сокращать лимиты или полностью исключать террористические риски из коммерческих программ — именно такая ситуация возникла в США после событий 2001 года и стала причиной создания TRIA.

Решение о сертификации хотят сделать более предсказуемым

Версия Палаты представителей также меняет процедуру признания события террористическим актом. Минфин должен будет не позднее чем через 30 дней после начала рассмотрения уведомить рынок о том, что проводится процедура сертификации. Затем предполагается установить срок для принятия окончательного решения.

Для страховщиков это имеет практическое значение: пока неизвестно, подпадает ли событие под федеральную программу, сложнее оценивать собственный окончательный убыток и размер возможного возмещения от государства.

Определенные сроки уменьшают эту неопределенность, хотя AM Best отмечает и обратный риск — необходимость принять решение до появления всей информации о характере события.

Сенат предлагает более консервативное продление

Сенат 28 сентября единогласно одобрил собственную версию закона.

Она также продлевает программу до 2034 года, но не содержит повышения порога сертификации с $5 млн до $10 млн. Основные изменения касаются продления сроков действия программы и технических сроков последующего возмещения федеральных расходов.

Поэтому окончательные параметры системы пока не определены. Палате представителей и Сенату необходимо согласовать единый текст, после чего документ должен быть направлен президенту.

Государство сохраняет катастрофический слой риска

Дискуссия вокруг TRIA хорошо показывает логику государственно-частного страхования трудно моделируемых системных рисков.

Государство не заменяет коммерческий страховой рынок и не оплачивает обычные убытки. Страховщики сохраняют значительное собственное удержание и участвуют в каждом крупном убытке.

Федеральная поддержка подключается лишь тогда, когда масштаб события может создать угрозу доступности страхования и способности рынка принимать новые риски.

При этом предлагаемое повышение минимального порога сертификации показывает движение в другую сторону: по мере развития рынка государство может постепенно оставлять страховщикам большую часть менее крупных событий, сохраняя свою роль для действительно системных потерь.

Такой принцип — коммерческий рынок покрывает страхуемую часть риска, а государство предоставляет емкость для катастрофического слоя — остается основой американской модели страхования терроризма спустя почти четверть века после ее создания.

Подготовлено порталом Allinsurance.kz

Ваше мнение об этом материале:

— Ваше имя
— Ваш email
— Тема

Ваш отзыв (заполняется обязательно):

Укажите код на картинке слева:

Установите трансляцию заголовков прессы на своем сайте

 Подробнее »

Получить код для трансляции заголовков прессы »